Finhay là gì? Finhay có lừa đảo không? Có nên đầu tư Finhay?

1. Finhay là gì?

Được thành lập từ năm 2017, Finhay là ứng dụng đầu tư - tích lũy vừa và nhỏ tại Việt Nam trên nền tảng công nghệ 4.0. Finhay ra đời nhằm giúp người dùng tích lũy và đầu tư các nguồn vốn nhỏ lẻ để tạo dựng tài sản và bảo vệ tương lai.

Finhay ra đời giúp bạn có được giải pháp cho vấn đề: Làm thế nào để tăng khả năng quản lý tài chính, tăng thu nhập mà không ảnh hưởng nhiều đến công việc và cuộc sống hiện tại. Finhay là cầu nối giữa các bạn trẻ có ít vốn với hệ thống quỹ đầu tư tài chính lớn uy tín hàng đầu để tạo ra một nguồn thu nhập thụ động. Hiện tại, Finhay đang được quản lý đầu tư bởi TVAM - Công ty Quản lý Quỹ Thiên Việt uy tín tại Việt Nam. Finhay được kiểm toán minh 2 lần mỗi năm bởi EY - Công ty dịch vụ kiểm toán chuyên nghiệp đa quốc gia có trụ sở tại Luân Đôn. Đây là là một trong 4 công ty kiểm toán lớn nhất thế giới. Nhờ hoạt động minh bạch và sáng tạo, Finhay đã vinh dự được lọt vào top 100 Fintech toàn cầu năm 2019

Tính đến nay, Finhay đã nhận được sự quan tâm và đầu tư từ nhiều nhà đầu tư trong và ngoài nước, có thể kể đến như quỹ H2 Ventures (Australia), quỹ đầu tư mạo hiểm Insignia Ventures Partner hay Công ty cổ phần chứng khoán Thiên Việt. 

Kể từ khi thành lập vào năm 2017 cho đến nay, Finhay đã đạt được những thành tựu và giải thưởng đáng kể như: giải Fintech triển vọng 2017 tại Techfest do Bộ Khoa Học và Công Nghệ tổ chức. Top 100 Fintech thế giới năm 2019 theo báo cáo của KPMG, giải nhì Fintech summit 2019 do Vietnam silicon valley accelerator. Được cấp giấy chứng nhận doanh nghiệp khoa học và công nghệ vào ngày 15 tháng 7 năm 2020. 

Các mức độ đầu tư trên ứng dụng Finhay bao gồm:

• Rùa Hoàn kiếm: Là Portfolio có mức độ rủi ro thấp nhất và an toàn nhất. Với cấu trúc này, nguồn vốn sẽ phân bổ tới các quỹ đầu tư trái phiếu (TCFF, TCBF, SSIBF) phù hợp với những người có nguồn vốn ít không muốn tài sản bị dao động mạnh được sử dụng như một hình thức bảo toàn và tích lũy tài sản trong tương lai.
• Cò Trắng: có mức độ rủi ro cao hơn Rùa Hoàn Kiếm nhưng vẫn được đánh giá ở mức thấp. Với cấu trúc này, số tiền đầu tư sẽ được huy động tới các quỹ trái phiếu và một phần chuyển tới các quỹ đầu tư cổ phiếu. Cò Trắng phù hợp với những người thích độ rủi ro vừa phải, với mức lợi nhuận vừa phải thích hợp với những khoản đầu tư dài hạn trên 1 năm.
• Voi rừng: đây là Portfolio được đánh giá là cân bằng nhất về phân bổ giữa các quỹ đầu tư trái phiếu và cổ phiếu phù hợp với những ai có khẩu vị đầu tư rủi ro ở mức vừa phải. Các khoản đầu tư Voi rừng thường kéo dài trên 2 năm.
• Sao la: Đây là Portfolio có mức  độ rủi ro khá cao. Dòng tiền đầu tư sẽ phân bổ tập trung vào các quỹ đầu tư cổ phiếu và phần nhỏ hơn tiếp cận các quỹ đầu tư trái phiếu. Mức độ đầu tư này thường kéo dài trên 3 năm thích hợp với những người ưa mạo hiểm.
• Trâu nước: Có mức độ rủi ro cao nhất. Và dòng tiền tư chủ yếu phần lớn vào các quỹ đầu tư cổ phiếu, và một phần rất nhỏ tiếp cận với các quỹ đầu tư trái phiếu. Rủi ro cao thì đồng nghĩa với lợi nhuận cao. Dĩ nhiên là mức độ đầu tư này phù hợp với những người ưa mạo hiểm, không sợ rủi ro, thích hợp cho những mục tiêu dài hạn từ 5 năm trở lên. 

2. Liệu rằng Finhay có lừa đảo không?

3. Có nên đầu tư vào Finhay không?

Chúng tôi không đưa ra một kết luận cụ thể rằng các bạn có nên đầu tư vào Finhay hay không mà chúng  toio chỉ đưa ra những mặt tích cực mà hiện nay Finhay đang có và những đặc điểm của finhay giúp cho các bạn có thể cân nhắc và suy nghĩ có nên đầu tư vào Finhay hay không?

Để đầu tư vào Finhay thì chúng ta nên hiểu rõ về nó, về những lợi nhuận cũng như là những lợi ích mà Finhay mang lại cho chúng ta. Hiện nay thì Finhay được thiết kế với giao diện đơn giản, và vô cùng dễ sử dụng. 

Thông thường thì những ứng dụng liên quan đến tài chính họ thường sử dụng những từ ngữ rất mang tính hàn lâm, gây khó hiểu. Cho nên nếu bạn muốn tìm kiếm một kênh kiếm tiền tự động và an toàn lại ít rủi ro thì lựa chọn đầu tư vào Finhay là một lựa chọn không thể nào bỏ qua. 

Chúng tôi đưa ra mô hình kinh doanh của Finhay để quý khách hàng tham khảo như sau:

3.1. Phân tích mô hình kinh doanh và chiến lược tuân thủ của Finhay (VNSC)

Finhay, thông qua Công ty Cổ phần Chứng khoán VINA (VNSC), đại diện cho mô hình Fintech chuyển đổi thành công thành định chế tài chính kỹ thuật số được quản lý toàn diện.

Finhay: Mô hình môi giới số hợp pháp hóa

VNSC by Finhay hoạt động với tư cách là Công ty Cổ phần Chứng khoán VINA. Việc có giấy phép môi giới chứng khoán đầy đủ do Ủy ban Chứng khoán Nhà nước (UBCKNN) cấp phép đảm bảo mọi dịch vụ đầu tư và môi giới đều nằm trong khuôn khổ pháp luật.  

Chiến lược tuân thủ của VNSC thể hiện rõ nhất qua cơ chế tách bạch và lưu ký tài sản khách hàng. VNSC công khai việc được UBCKNN cấp Giấy chứng nhận đăng ký hoạt động lưu ký chứng khoán và chỉ định Ngân hàng TMCP Bản Việt (BVBank) là ngân hàng lưu ký. Giấy chứng nhận đăng ký hoạt động lưu ký chứng khoán của BVBank được cấp ngày 31/05/2024. Điều này xác nhận rằng tài sản chứng khoán (cổ phiếu, quỹ) và tiền mặt của nhà đầu tư được giữ bởi một bên thứ ba độc lập và được UBCKNN giám sát, giảm thiểu rủi ro đối tác và đảm bảo sự an toàn tuyệt đối cho tài sản của khách hàng nếu công ty chứng khoán gặp vấn đề.  

Danh mục sản phẩm của VNSC được thiết kế dựa trên sự tuân thủ nghiêm ngặt, bao gồm Cổ phiếu, Margin, Chứng chỉ quỹ, và HayBond. Việc cung cấp các sản phẩm nằm hoàn toàn trong phạm vi điều chỉnh của Luật Chứng khoán giúp VNSC giảm thiểu tối đa các rủi ro pháp lý liên quan đến "vùng xám" chưa được định nghĩa rõ ràng.  

Danh mục Sản phẩm và Đối tác Chiến lược

VNSC đã xây dựng một mạng lưới đối tác chiến lược trong lĩnh vực quản lý quỹ, củng cố thêm vị thế của mình. Quỹ Mở VCBF (Quỹ đầu tư cổ phiếu tăng trưởng VCBF-MGF) đã chính thức có mặt trên nền tảng "VNSC by Finhay". Đặc biệt, Công ty Cổ phần Quản lý Quỹ Thiên Việt (TVAM) là đối tác chiến lược quan trọng, giúp Finhay phát triển các sản phẩm tích lũy tài sản an toàn, và TVAM còn là cổ đông của CTCP Finhay Việt Nam, với giá trị sổ sách khoản đầu tư này tại thời điểm 31/3/2024 là 134.3 tỷ đồng. Mối quan hệ đối tác và sở hữu chéo này không chỉ cung cấp sự hỗ trợ về vốn mà còn tạo ra khả năng tích hợp dọc các sản phẩm quản lý quỹ.  

Phân tích Chiến lược Giá và Hiệu quả Vận hành

VNSC áp dụng mô hình công nghệ 4.0, tích hợp mọi dịch vụ quản lý tài chính, tích lũy tài sản và đầu tư trên ứng dụng di động. Điều này giúp tối ưu hóa trải nghiệm người dùng, đặc biệt với nhà đầu tư cá nhân mới, đồng thời cắt giảm đáng kể chi phí vận hành so với mô hình môi giới truyền thống.  

Về cấu trúc phí, VNSC đã công bố biểu phí giao dịch chứng khoán cơ sở và biểu phí giao dịch chứng chỉ quỹ mở. Dù chi tiết cụ thể về mức phí năm 2025 không được công bố hoàn toàn, sự tồn tại của các thông báo biểu phí này thể hiện tính minh bạch về chi phí giao dịch.  

Dưới đây là so sánh tổng quan về tư cách pháp lý và cơ chế giám sát của VNSC với các đối thủ Fintech chính:

Bảng so sánh mô hình hoạt động và cấp phép của các Fintech đầu tư chính:

3.2. Phân tích rủi ro, cơ chế bảo vệ nhà đầu tư 

Phân tích rủi ro trong lĩnh vực Fintech đòi hỏi sự đánh giá khác biệt giữa các rủi ro tuân thủ thị trường chứng khoán truyền thống (áp dụng cho VNSC) và các rủi ro pháp lý phát sinh từ các mô hình kinh doanh mới (áp dụng cho các đối thủ).

Cơ chế tách bạch tài sản và giám sát

Cơ chế tách bạch tài sản là yếu tố nền tảng để bảo vệ nhà đầu tư. Luật Chứng khoán Việt Nam yêu cầu tiền giao dịch chứng khoán của khách hàng phải được quản lý thông qua tài khoản mở trực tiếp tại ngân hàng thương mại được công ty chứng khoán lựa chọn. Ngân hàng này và công ty chứng khoán phải có hợp đồng thỏa thuận về cách thức xác nhận, phong tỏa số dư và chuyển tiền thanh toán.  

Việc VNSC chỉ định BVBank là ngân hàng lưu ký cho thấy sự tuân thủ nghiêm ngặt quy định này. Trong mô hình này, tài sản của nhà đầu tư không phải là tài sản của công ty chứng khoán, do đó, tài sản này được bảo toàn ngay cả khi công ty chứng khoán gặp khó khăn tài chính hoặc phá sản. Đây là một cơ chế bảo vệ cốt lõi mà các nền tảng Fintech hoạt động ngoài khuôn khổ công ty chứng khoán không thể cung cấp được.  

Công cụ giám sát và chế tài xử phạt

Cơ quan quản lý thị trường, đặc biệt là UBCKNN, áp dụng chế tài nghiêm khắc để đảm bảo sự tuân thủ. Các công ty chứng khoán và phân phối chứng chỉ quỹ phải đối mặt với các hình thức xử phạt hành chính khi vi phạm quy định về hành nghề chứng khoán và công bố thông tin.  

Ví dụ, UBCKNN đã xử phạt Công ty cổ phần Digi Invest vì không cung cấp kịp thời Bản cáo bạch quỹ mới nhất cho nhà đầu tư. Điều này nhấn mạnh rằng ngay cả ở khâu phân phối chứng chỉ quỹ, nghĩa vụ cung cấp thông tin chính xác, kịp thời là bắt buộc.  

Đối với các hành vi vi phạm nghiêm trọng như thao túng thị trường hoặc giao dịch nội bộ, nhà đầu tư cá nhân có thể bị xử phạt hành chính nặng (phạt trung bình 500-600 triệu đồng) và bị buộc nộp lại lợi nhuận bất hợp pháp. Thậm chí, một số cá nhân đã bị kết án hình sự vì tội thao túng thị trường. Đối với các định chế tài chính, vi phạm nghiêm trọng có thể dẫn đến hình thức xử phạt bổ sung như đình chỉ hoạt động hoặc thu hồi giấy phép thành lập.  

3.3. Ưu điểm của Finhay :

Finhay (VNSC) đã thực hiện một bước chuyển đổi chiến lược mang tính quyết định từ một nền tảng Fintech không chính thức thành một định chế tài chính kỹ thuật số được quản lý toàn diện.

• Có thể tham gia đầu tư từ 50.000 nghìn đồng. Đây chính là cơ hội đầu tư rất tốt dành cho những người trẻ có ít vốn hoặc là có khó khăn về tài chính để có thêm nguồn thu nhập thụ động. 
• Áp dụng công nghệ hiện đại để phân tích rủi ro các dự án theo số vốn của mỗi cá nhân. Từ đó đưa ra đề xuất để phân bổ vốn vào các quỹ tài chính một cách phù hợp, đảm bảo an toàn cho người đầu tư. 
• Cách đăng ký tham gia đầu tư đơn giản, nạp tiền, rút tiền dễ dàng mọi lúc mội nơi. 
• Có cả phiên bản web và phiên bản ứng dụng trên điện thoại, giúp cho người đầu tư dễ dàng theo dõi và quản lý số tiền của mình. 
• VNSC hiện đang tận hưởng một lợi thế cạnh tranh mang tính cấu trúc: giấy phép môi giới chứng khoán đầy đủ và cơ chế lưu ký tài sản khách hàng độc lập thông qua Ngân hàng TMCP Bản Việt. Đây là một rào cản pháp lý và vốn rất lớn, khó có thể bị các đối thủ Fintech Aggregator sao chép trong ngắn hạn. Khả năng cung cấp các sản phẩm cốt lõi như Cổ phiếu và Margin củng cố vị thế của VNSC so với các đối thủ chỉ tập trung vào phân phối chứng chỉ quỹ.  

3.2. Nhược điểm của Finhay :

• Finhay là ứng dụng đầu tư mà khi người đầu tư rút tiền sẽ phải mất một khoản phí
• Thời gian sinh lời của các khoản đầu tư là lâu
• Finhay không phù hợp với các nhà đầu tư có số vốn lớn, đầu tư chuyên nghiệp
• Lãi suất cao hơn ngân hàng nhưng chỉ ở mức trung bình, không phải lãi quá cao. 

Mặc dù được cấp phép, VNSC vẫn phải đối mặt với rủi ro quản trị và tuân thủ cao, vì mọi hành vi sai phạm quy tắc giao dịch (gian lận, lừa đảo) hay quản lý nghiệp vụ (tách bạch tài sản) đều phải chịu chế tài nghiêm khắc, bao gồm đình chỉ hoặc thu hồi giấy phép. Tuy nhiên, chi phí cho việc duy trì tuân thủ là chi phí cần thiết để duy trì lợi thế về sự ổn định và niềm tin.  

Như vậy thì sau khi đưa ra những phân tích về ưu điểm cũng như là những nhược điểm của Finhay thì chúng tôi hi vọng các bạn có lựa chọn phù hợp với bản thân mình là có nên đầu tư vào Finhay hay là không?

Finhay là một ứng dụng đầu tư được thành lập từ năm 2017, Finhay hiện nay nhận được khá là nhiều sự quan tâm của những người trẻ có đam mê đầu tư tài chính. Trên đây thì chúng tôi cũng đã cung cấp cho các bạn những thông tin cơ bản về Finhay hi vọng rằng các bạn đã có những kiến thức bổ ích về những ứng dụng đầu tư như thế này, và giúp cho các bạn có thể tiến hành đầu tư một cách thông minh. Nếu còn có những thắc mắc khác có liên quan đến hoạt động đầu tư tài chính thì các bạn có thể liên hệ với chúng tôi thông qua số điện thoại của tổng đài tư vấn pháp luật trực tiếp, gọi số:  19006162 để được chúng tôi hỗ trợ một cách nhanh chóng.