1. Thế nào là lãi suất điều hành?

Lãi suất điều hành là một công cụ và chính sách do Ngân hàng Nhà nước Việt Nam sử dụng nhằm điều tiết hoạt động tài chính và thúc đẩy phát triển kinh tế quốc gia, cũng như hỗ trợ hoạt động sản xuất của các cơ quan, tổ chức, và doanh nghiệp thông qua việc điều chỉnh lãi suất giảm.

Lãi suất điều hành thường được áp dụng để định hướng cho lãi suất thị trường. Quyết định về việc tăng hoặc giảm lãi suất điều hành là do Ngân hàng Nhà nước và các tổ chức tín dụng đưa ra chỉ đạo, trong khi các ngân hàng thương mại sẽ thực hiện quyết định đó. Lãi suất điều hành cũng có thể ảnh hưởng đến tỷ giá hối đoái và giá cổ phiếu trên thị trường chứng khoán.

2. Mức lãi suất điều hành của Ngân hàng Nhà nước mới nhất

Ngân hàng Nhà nước ban hành Quyết định liên quan đến các mức lãi suất điều hành như sau:

2.1. Quyết định 950/QĐ-NHNN về giảm lãi suất tái cấp vốn

Ngày 23/5/2023, Ngân hàng Nhà nước Việt Nam đã ban hành Quyết định 950/QĐ-NHNN về các mức lãi suất tái cấp vốn, lãi suất tái chiết khấu, lãi suất cho vay qua đêm trong thanh toán điện tử liên ngân hàng và lãi suất cho vay bù đắp thiếu hụt vốn trong thanh toán bù trừ của Ngân hàng Nhà nước đối với tổ chức tín dụng và chi nhánh ngân hàng nước ngoài.

Theo quyết định này, các mức lãi suất của Ngân hàng Nhà nước Việt Nam được điều chỉnh như sau:

- Lãi suất tái cấp vốn là 5,0% mỗi năm. Đây là mức giảm 0,5% so với Quyết định 574/QĐ-NHNN ngày 31/3/2023.

- Lãi suất tái chiết khấu được duy trì ở mức 3,5% mỗi năm, không có sự thay đổi so với Quyết định 574/QĐ-NHNN ngày 31/3/2023.

- Lãi suất cho vay qua đêm trong thanh toán điện tử liên ngân hàng và lãi suất cho vay bù đắp thiếu hụt vốn trong thanh toán bù trừ của Ngân hàng Nhà nước đối với tổ chức tín dụng được đặt ở mức 5,5% mỗi năm. Điều này đồng nghĩa với việc đã có một sự giảm 0,5% so với mức lãi suất hiện hành trong Quyết định 574/QĐ-NHNN ngày 31/3/2023, tức là 6% mỗi năm.

Quyết định 950/QĐ-NHNN có hiệu lực từ ngày 25/5/2023 và thay thế cho Quyết định 574/QĐ-NHNN ngày 31/3/2023.

2.2. Quyết định 951/QĐ-NHNN - giảm mức lãi suất tiền gửi

Ngày 23/5/2023, Ngân hàng Nhà nước đã ban hành Quyết định 951/QĐ-NHNN về các mức lãi suất tối đa áp dụng cho tiền gửi bằng đồng Việt Nam của tổ chức và cá nhân tại tổ chức tín dụng và chi nhánh ngân hàng nước ngoài theo quy định tại Thông tư 07/2014/TT-NHNN.

Cụ thể, các mức lãi suất tối đa áp dụng cho tiền gửi bằng đồng Việt Nam của tổ chức (trừ tổ chức tín dụng và chi nhánh ngân hàng nước ngoài) và cá nhân tại tổ chức tín dụng và chi nhánh ngân hàng nước ngoài theo quy định tại Thông tư 07/2014/TT-NHNN như sau:

- Mức lãi suất tối đa áp dụng cho tiền gửi không kỳ hạn và có kỳ hạn dưới 1 tháng là 0,5% mỗi năm.

- Mức lãi suất tối đa áp dụng cho tiền gửi có kỳ hạn từ 1 tháng đến dưới 6 tháng là 5,0% mỗi năm. Đây là mức giảm so với mức lãi suất tối đa hiện tại trong Quyết định 575/QĐ-NHNN là 5,5% mỗi năm.

- Mức lãi suất tối đa áp dụng cho tiền gửi bằng đồng Việt Nam tại Quỹ tín dụng nhân dân và tổ chức tài chính vi mô là 5,5% mỗi năm. Đây là mức giảm so với mức lãi suất tối đa hiện tại trong Quyết định 575/QĐ-NHNN là 6,0% mỗi năm.

Lưu ý: Đối với lãi suất tiền gửi bằng đồng Việt Nam có kỳ hạn của tổ chức và cá nhân tại tổ chức tín dụng và chi nhánh ngân hàng nước ngoài phát sinh trước ngày 25/5/2023, mức lãi suất áp dụng sẽ được duy trì cho đến hết thời hạn. Trong trường hợp đã thỏa thuận về hết thời hạn và tổ chức hoặc cá nhân không đến rút tiền gửi, tổ chức tín dụng và chi nhánh ngân hàng nước ngoài sẽ áp dụng mức lãi suất theo quy định trong Quyết định 575/QĐ-NHNN.

Quyết định 951/QĐ-NHNN có hiệu lực từ ngày 25/5/2023 và thay thế Quyết định 575/QĐ-NHNN.

2.3. Quyết định 576/QĐ-NHNN - giảm lãi suất cho vay ngắn hạn tối đa bằng VND

Ngày 03 tháng 4 năm 2023, Ngân hàng Nhà nước đã ban hành Quyết định 576/QĐ-NHNN về mức lãi suất tối đa cho vay ngắn hạn bằng đồng Việt Nam của Tổ chức Tín dụng (TCTD) đối với khách hàng vay nhằm đáp ứng nhu cầu vốn phục vụ một số lĩnh vực và ngành kinh tế.

Theo Quyết định 576/QĐ-NHNN, các mức lãi suất tối đa cho vay ngắn hạn bằng đồng Việt Nam theo quy định tại khoản 2 Điều 13 Thông tư 39/2016/TT-NHNN được điều chỉnh như sau:

- Tổ chức tín dụng và chi nhánh ngân hàng nước ngoài (trừ Quỹ tín dụng nhân dân và Tổ chức tài chính vi mô) áp dụng mức lãi suất cho vay ngắn hạn tối đa bằng đồng Việt Nam là 4,5% mỗi năm. Đây là mức giảm từ 5,0% mỗi năm xuống 4,5% mỗi năm so với mức hiện hành trong Quyết định 314/QĐ-NHNN ngày 14/3/2023.

- Quỹ tín dụng nhân dân và Tổ chức tài chính vi mô áp dụng mức lãi suất cho vay ngắn hạn tối đa bằng đồng Việt Nam là 5,5% mỗi năm. Đây là mức giữ nguyên so với mức lãi suất tối đa hiện hành trong Quyết định 314/QĐ-NHNN, tức là 6,0% mỗi năm.

Lưu ý: Các hợp đồng tín dụng và thỏa thuận cho vay đã được ký kết trước ngày Quyết định 576/QĐ-NHNN có hiệu lực vẫn tiếp tục thực hiện theo các điều khoản đã được thỏa thuận trong hợp đồng và thỏa thuận tại thời điểm ký kết, phù hợp với quy định của pháp luật.

Quyết định 576/QĐ-NHNN có hiệu lực thi hành từ ngày 03 tháng 4 năm 2023 và thay thế Quyết định 314/QĐ-NHNN ngày 14/3/2023.

2.4. Quyết định 577/QĐ-NHNN - giảm lãi suất tiền gửi với tiền gửi bằng VND của KBNN

Theo Quyết định 577/QĐ-NHNN, Ngân hàng Nhà nước đã đưa ra các mức lãi suất áp dụng cho tiền gửi của Kho bạc Nhà nước (KBNN) và Bảo hiểm tiền gửi Việt Nam tại NHNN như sau:

- Đối với tiền gửi bằng đồng Việt Nam (VND) của KBNN, lãi suất là 0,5% mỗi năm.

- Đối với tiền gửi bằng ngoại tệ của KBNN, lãi suất là 0% mỗi năm.

- Đối với tiền gửi bằng đồng Việt Nam (VND) của Bảo hiểm tiền gửi Việt Nam, lãi suất là 0,5% mỗi năm.

Như vậy, so với Quyết định 1350/QĐ-NHNN ngày 24/8/2021, mức lãi suất đối với tiền gửi bằng đồng Việt Nam (VND) của KBNN và Bảo hiểm tiền gửi Việt Nam đã giảm từ 0,8% mỗi năm xuống còn 0,5% mỗi năm. Trong khi đó, lãi suất đối với tiền gửi bằng ngoại tệ của KBNN vẫn được duy trì ở mức 0% mỗi năm.

Quyết định 577/QĐ-NHNN có hiệu lực từ ngày 03/4/2023 và thay thế Quyết định 1350/QĐ-NHNN ngày 24/8/2021.

2.5. Quyết định 578/QĐ-NHNN - giảm lãi suất đối với tiền gửi bằng VND của Ngân hàng Phát triển Việt Nam

Quyết định 578/QĐ-NHNN ngày 31/3/2023 quy định về lãi suất tiền gửi của Ngân hàng Phát triển Việt Nam, Ngân hàng Chính sách xã hội, Quỹ tín dụng nhân dân và Tổ chức tài chính vi mô tại NHNN.

Theo đó, mức lãi suất áp dụng đối với tiền gửi bằng đồng Việt Nam của Ngân hàng Phát triển Việt Nam, Ngân hàng Chính sách xã hội, Quỹ tín dụng nhân dân và Tổ chức tài chính vi mô tại NHNN, như được quy định trong Quyết định 578/QĐ-NHNN, đều là 0,5%/năm.

(So với Quyết định 1350/QĐ-NHNN ngày 06/8/2020, mức lãi suất này đã giảm từ 0,8%/năm xuống 0,5%/năm.)

Quyết định 578/QĐ-NHNN có hiệu lực từ ngày 03/4/2023 và thay thế Quyết định 1350/QĐ-NHNN ngày 06/8/2020.

3. Ngân hàng Nhà nước giảm lãi suất điều hành thể hiện điều gì?

Việc giảm lãi suất điều hành bởi Ngân hàng Nhà nước cho thấy chính sách tiền tệ đang được nới lỏng nhằm kích thích tăng trưởng kinh tế và giảm thiểu tác động của suy giảm kinh tế hoặc ổn định thị trường tài chính.

Giảm lãi suất điều hành sẽ giảm chi phí vay và tăng cơ hội đầu tư cho doanh nghiệp và cá nhân, từ đó thúc đẩy chi tiêu và tăng trưởng kinh tế. Đồng thời, điều này có thể làm giảm áp lực lãi suất trên thị trường tài chính, giảm giá trị đồng tiền và tạo điều kiện thuận lợi cho xuất khẩu.

Tuy nhiên, việc giảm lãi suất điều hành cũng có thể tăng nguy cơ lạm phát và giảm giá trị tiền tệ, do đó quyết định này cần được cân nhắc và thực hiện cẩn trọng. Quyết định về lãi suất điều hành được Ngân hàng Nhà nước quyết định và có thể tăng hoặc giảm tuỳ thuộc vào tình hình kinh tế và chính sách của quốc gia.

Khi nền kinh tế trở nên quá nóng (mở rộng với tốc độ không bền vững) và có nguy cơ gây ra suy giảm và lạm phát, Ngân hàng Nhà nước tăng lãi suất điều hành nhằm kiềm chế lạm phát và ổn định tỷ giá.

Trong trường hợp lạm phát được kiểm soát và để giải quyết khó khăn cho nền kinh tế, Ngân hàng Nhà nước điều chỉnh giảm lãi suất điều hành, tạo điều kiện cho các ngân hàng thương mại giảm lãi suất huy động và cho vay. Điều này giúp giảm giá vốn tín dụng và vốn vay trên thị trường, giúp doanh nghiệp tiếp cận nguồn vốn dễ dàng hơn và thúc đẩy hoạt động sản xuất.

Bên cạnh đó, việc giảm lãi suất điều hành cũng làm tăng giá trị đồng Việt Nam (VND), tạo điều kiện thuận lợi cho các doanh nghiệp trong hoạt động xuất nhập khẩu.

Tóm lại, tăng hoặc giảm lãi suất điều hành có tác động lớn đến nền kinh tế. Do đó, Ngân hàng Nhà nước sẽ cân nhắc cẩn thận và đảm bảo an toàn cho thị trường tài chính, tăng trưởng kinh tế, kiểm soát lạm phát và ổn định.

Để tìm hiểu thêm thông tin liên quan, mời quý bạn đọc tham khảo bài viết: Danh sách ngân hàng nhà nước năm 2023 và 4 NHNN lớn nhất Việt Nam

Trên đây là toàn bộ nội dung bài viết của Luật Minh Khuê liên quan đến vấn đề: Cập nhật: Mức lãi suất điều hành của Ngân hàng Nhà nước mới nhất. Mọi thắc mắc chưa rõ hay có nhu cầu hỗ trợ vấn đề pháp lý khác, quý khách hàng vui lòng liên hệ với bộ phận tư vấn pháp luật trực tuyến qua số hotline: 1900.6162 hoặc gửi yêu cầu tư vấn qua email: lienhe@luatminhkhue.vn để được hỗ trợ và giải đáp kịp thời. Xin trân trọng cảm ơn quý khách hàng đã quan tâm theo dõi bài viết của Luật Minh Khuê.